Maintenir des investisseurs : les critères ESG à considérer

Comprendre l'investissement durable et les critères ESG

Selon les principes pour l'investissement responsable de l’ONU, « l’investissement responsable » correspond à une stratégie qui vise à intégrer les enjeux environnementaux, sociaux et de gouvernance dans les décisions d’investissement.

Selon l’AMF, les critères ESG permettent d’évaluer la prise en compte du développement durable et des enjeux long terme dans la stratégie des acteurs économiques (entreprises, collectivités, etc). Il visent donc à évaluer la performance d'une entreprise en matière environnementale, sociale et de gouvernance. Les différents critères vont de la gestion des émissions carbone, recyclage des déchets à la diversité et l'inclusion en passant par la lutte contre la corruption.

La démarche ESG est une évaluation, réalisée par le marché et les investisseurs, de la conduite d’une entreprise qui permet de vérifier si celle-ci est engagée dans des initiatives sociales et environnementales pour réduire autant que possible ses impacts négatifs liés à l'environnement.

Voici les 3 piliers à prendre en compte :

• Le critère environnemental : cela permet d’analyser les actions que l’entreprise a pu appliquer pour réduire ses émissions carbone. Exemple : sa gestion des déchets, sa consommation d’eau, d’énergie etc. Pour cela, il faut effectuer un bilan carbone et mettre en place un plan d’action pour réduire les émissions carbone selon les différentes scopes.

• Le critère social : ici, c’est la prise en compte des conditions de travail des parties prenantes qui est importante. Exemple : l’inclusivité, la parité hommes femmes, handicap, mais aussi les différentes formations proposées.

• Le critère de gouvernance : enfin, ce critère concerne uniquement les personnes liées à la direction de l’entreprise. Exemple : la transparence dans la communication ou encore la lutte contre la corruption.

Voici les différents critères ESG pus détaillés, provenant du site Dedalus :

L'importance des critères ESG pour les investisseurs : comment bien choisir son portefeuille ESG ?

Les investisseurs intègrent de plus en plus les critères ESG dans leurs décisions d'investissement. Les entreprises qui adoptent des pratiques durables sont mieux positionnées pour générer des rendements financiers sur le long terme tout en réduisant les risques liés à l’environnement.

Les investisseurs vont se fier aux fonds ISR afin de comparer l’objectif global des fonds et les différents ESG.

Selon l’AMF, l’investissement socialement responsable permet d’investir dans des entreprises qui prennent en compte en plus des critères financiers, des critères extra-financiers de type ESG (Environnementaux, Sociaux, et de Gouvernance).

Cela permet de participer au financement d’entreprises contribuant au développement durable, quels que soient leurs secteurs d’activité. Ce type de placements allie performance économique et impact social et environnemental.

Voici 2 labels pour identifier les fonds ISR :

• Label Investissement Socialement Responsable : créé par le Ministère de l'Economie et des Finances, ce label est attribué aux fonds investissant dans des entreprises aux pratiques responsables en matière environnementale, sociale et de gouvernance.
• Label Greenfin : créé par le Ministère de l'Environnement, de l'Energie et de la Mer, il est attribué aux fonds investissant dans l'économie verte et excluant les entreprises opérant dans le secteur nucléaire et les énergies fossiles.

L’investisseur doit en priorité identifier ses objectifs avant de pouvoir choisir l’approche qui lui convient le mieux.

Exemple : son but est de minimiser les risques de son portefeuille et améliorer ses rendements sur le long terme ? Ou tout simplement investir dans une entreprise qui a les mêmes valeurs que lui et dont il soutient l’équipe et la mission ? Bref, quelle est sa priorité ?

Une fois ses objectifs définis, l’investisseur comparera les différents critères ESG des entreprises qui l’intéressent pour faire son choix.

Comment intégrer les critères ESG dans sa stratégie ?

Pour intégrer efficacement les critères ESG dans leur stratégie, les entreprises doivent commencer par identifier les domaines où elles peuvent avoir le plus d'impact. Cela peut impliquer des actions pour réduire les émissions de gaz à effet de serre, promouvoir l'égalité des sexes sur le lieu de travail ou renforcer la transparence dans les opérations financières.

Voici des exemples d’actions à mettre en place dans l’entreprise :

• Intégrer la durabilité dans ses stratégies et opter pour une politique RSE. Eli est un bon outil pour accompagner les structures dans leur stratégie RSE, car cette application permet aux équipes de s’engager via des actions concrètes et personnalisées selon les besoins de l’entreprise ! De plus, il est possible de voir les avancées et mesurer les résultats en temps réel pour ajuster sa stratégie. Pour obtenir une démo, n’hésitez pas à nous contacter.

• Promouvoir la diversité de l’entreprise en proposant une meilleure inclusion, des ateliers de sensibilisation et de formation, créer une culture d’entreprise forte etc. Exemple : former les parties prenantes aux critères ESG, stratégie RSE et aux différentes pratiques sociales et durables que l’entreprise va mettre en place.

Les ressources pour soutenir la démarche ESG :

Il existe de nombreux outils disponibles pour aider les entreprises à intégrer les critères ESG dans leur stratégie, en voici 3 juste en dessous.

• Méthodologie ESG : sur le site de l’info durable, voici 4 clés pour des investissements responsables, réalisé par Valérie Demeure, Directrice de l’analyse ESG chez Ofi Invest Asset Management. Elle nous explique comment la prise en compte des critères ESG est intégrée dans la gestion des risques d’investissement.

• La Stratégie ESG : voici un guide complet pour la développer dans votre entreprise, réalisé par Aplanet et sorti il y a quelques jours.

• Enfin, voici un guide complet sur la définition et la pertinence de l'ESG réalisé par le média Kaizen.

Une limite, attention au greenwashing :

Un enjeu important se présente lorsqu’il est question d’investissement durable : le greenwashing, qui est une « stratégie » courante adoptée par certaines entreprises. Leur but est de faire des campagnes ou publicités trompeuses sur leurs pratiques environnementales ou sociales afin de mieux paraître et attirer des consommateurs, investisseurs etc.

Cela est problématique, car ces investisseurs sont justement susceptibles d’être induits en erreur alors qu’ils souhaitaient investir dans des entreprises avec des engagements sociaux et environnementaux qui partagent leurs valeurs. Il faut donc que ceux-ci soient prudents au moment de choisir l’entreprise ou la structure dans laquelle ils souhaitent investir et vérifier les résultats des actions effectuées afin d’éviter le greenwashing. Comment ? Par exemple, en analysant les cotes ESG, le bilan carbone, l’obtention de labels environnementaux ou encore l’analyse extra-financière.

Conclusion

Les critères ESG jouent un rôle important dans la façon dont les entreprises attirent des investisseurs et les maintiennent dans le temps. En répondant aux préoccupations environnementales, sociales et de gouvernance, grâce aux actions mises en place, les entreprises peuvent non seulement attirer des investisseurs, mais aussi renforcer leur positionnement sur le marché ! Pour vous accompagner dans une démarche RSE sur le long terme et atteindre vos objectifs, n’hésitez pas à faire appel à Eli, l’application mobile qui mobilise vos équipes sur les enjeux du développement durable !